Ciclu de conversie a numerarului
ciclu de conversie a numerarului măsoară numărul de zile în care numerarul rămâne blocat în stocuri și creanțe înainte să fie recuperat prin încasări, ajustat cu timpul de plată către furnizori. In analiza financiara, termenul trebuie corelat cu capital de lucru (working capital), durata medie de încasare, durata medie de plată si rotația stocurilor, deoarece aceste concepte explica felul in care indicatorul influenteaza riscul, profitabilitatea, evaluarea sau structura financiara. Cu cat ciclul este mai scurt, cu atat firma isi recupereaza mai repede banii si are nevoie de mai putin capital pentru a sustine acelasi nivel de activitate. In analiza operationala, termenul are sens doar daca este privit impreuna cu viteza de rotatie, calitatea incasarilor si presiunea obligatiilor pe termen scurt.
Pagini unde apare termenul
Termeni similari
-
Ciclul de conversie a numerarului
Ciclul de conversie a numerarului masoara numarul de zile in care banii raman blocati in operatiuni intre plata furnizorilor si incasarea clientilor. In practica, termenul trebuie urmarit impreuna cu rotatia stocurilor, rotatia...